JS Research UG (haftungsbeschränkt)

Die Korrektur des Goldpreises scheint beendet. Jetzt ist Zeit für eine neue Phase. Gold hatte eine dynamische Rally abgeschlossen, dann folgten viele Monate, seit März 2022, in der sich der Goldpreis in der Korrektur befand. Es war auch März, als die Fed ihre erste Zinserhöhung verkündete. Anfang November fand der Preis des Edelmetalls bei 1.621 US-Dollar einen Boden. Preisrücksetzer beim Gold waren zwischen März und November meist die Folge von Zinserhöhungen. Das FedWatch-Tool der CME gibt Auskunft darüber, wie hoch die Wahrscheinlichkeit …

Bei der Goldnachfrage im Schmuckbereich liegt immer ein besonderes Augenmerk auf dem großen Verbraucher China. Aktuell hat das nationale Statistikamt Chinas die Schmuckeinzelhandelsumsätze veröffentlicht. Vorneweg, es ist ein Plus von 2,7 Prozent im Oktober im Vergleich zum Vorjahresmonat zu verzeichnen. In den ersten drei Quartalen schlug ein Rückgang von insgesamt 11 Prozent zu Buche. Im dritten Quartal gab es ein Plus von fünf Prozent, wovon der Einzelhandel profitiert. Zugegriffen haben die Käufer vermehrt bei 24-Karat-Produkten. Ein Ber…

Der Silberpreis legt zu, wobei unter anderem die Saisonalität ein Grund sein dürfte. Aus saisonaler Sicht steigt der Silberpreis etwa ab Mitte Dezember an, sogar noch mehr als dies beim Goldpreis der Fall ist. Saisonal geht es beim Silber von Mitte Februar bis Mitte Dezember meist etwas nach unten. Grund sind die Einkäufe der Industrie, die sich Ende des Jahres verstärken. Silber ist schließlich zu mehr als 50 Prozent ein Industriemetall. Der Silberpreis hat die 20 US-Dollar-Marke hinter sich gelassen und setzt sich nun nach oben ab. Ein Ral…

Aus saisonaler Sicht stehen die Zeichen für Gold und Platin bestens. Platin hat die 1.000-Euro-Hürde je Feinunze genommen. So notiert der Platinpreis 200 US-Dollar höher als im September, als er ein Zweijahrestief verzeichnen musste. Sogar das Hoch vom Juni 2022 wurde kurz geknackt, ein deutlicher Aufwärtstrend ist also jetzt gegeben. Laut Charttechniker könnte ein Überschreiten von 1.066 US-Dollar je Unze den Weg frei machen, um die nächste Hürde bei 1.103 US-Dollar zu nehmen. Platin dient vor allem als Katalysator in der Autoindustrie. Ver…

Der Goldpreis befindet sich in einem neuen Aufwärtstrend. Investierte Anleger freuen sich. Gold scheint nun neue Unterstützungsniveaus zu halten, aktuell sind wohl die großen Spekulanten dafür verantwortlich, denn ihre Netto-Long-Positionen haben in der vergangenen Woche stark angezogen. Seit etwa Mitte 2019 war der Optimismus nicht mehr so groß. Aber der Preisanstieg könnte weitergehen. Es haben sich die Erwartungen der Anleger bezüglich der Geldpolitik der US-Notenbank verändert. Mit einem langsameren Tempo wird allgemein gerechnet, dies b…

Befürworter der Energiewende, die auf einen zügigen Ausstieg aus fossilen Energieträgern und der Atomkraft gehofft hatten, müssen seit dem Ukraine-Krieg umdenken. Angesichts der Energiekrise setzt Deutschland noch eine Weile auf Atomstrom. Belgien beispielsweise überlegt eine Laufzeitverlängerung für bestimmte Atomkraftwerke. Einen Blackout will niemand, auch keinen Brownout (gezielte Reduktion im Stromnetz, d.h. lokal begrenzter Stromausfall). Andere Länder bauen ihre Reaktor-Kapazitäten weiter aus. Dies erfordert große Mengen Uran. Nach ei…

Laut Umfragen schwindet das Vertrauen in die gesetzliche Rente. Private Vorsorge ist nicht einfach. Die geburtenstarken Jahrgänge werden bald in Rente gehen. Das Umlageverfahren der gesetzlichen Rentenversicherung wird dann besonders die Nachkommen der sogenannten Babyboomer stark belasten. Die Lücke zwischen den nötigen Rentenmitteln und den Beitragseinnahmen beträgt jetzt bereits rund 100 Milliarden Euro. Und mit dem Umlageverfahren wird es auch nicht besser werden, die Finanzierungslücken werden noch größer werden. Vielleicht hilft die Ak…

Die Fed strafft die Geldpolitik, aber sicher nicht übermäßig. Dies erhöht die Chancen auf Stagflation und einen steigenden Goldpreis. Viele sind der Meinung, dass die Zentralbanken die Zinssätze zu sehr anheben, die Fed zu stark bremst und die Inflation sinkt. Sicher wird die Inflationsrate sinken, denn die Geldmenge wird langsamer wachsen. Die Wirkungen treten mit Verzögerung ein, daher resultiert die Annahme, dass die Zentralbanken übertreiben könnten. Gegen mögliche Übertreibungen spricht aber, dass die Experten bei der Fed und anderen Ze…

Im Fokus steht die wachsende Zahl von Elektrofahrzeugen, der Rohstoff Lithium und Nachhaltigkeit. Die Nachfrage nach Lithium-Ionen-Batterien steigt an, dabei sind besonders leistungsfähige Batterien gefragt. Laut dem aktuellen "Battery Monitor 2022" der TH Aachen und der Unternehmensberatung Roland Berger könnte die globale Produktion bei sechs bis neun Terawattstunden liegen. Hauptfaktor für die Dekarbonisierung des Verkehrs und den Weg zu erneuerbaren Energien sind die Lithim-Ionen-Batterien. Der "Battery Monitor 2022", der gerade in zweit…

Tut sich was Bedeutendes in China, dem gigantischen Rohstoff-Verbraucherland, so hat dies Wirkungen. Zwar steigen die Infektionszahlen im Reich der Mitte, dennoch werden die strengen Covid-19-Regeln gelockert. Zum Beispiel wird die Quarantäne-Zeit für Kontaktpersonen verkürzt. Auch wurden Isolierungsmaßnahmen und Massentestvorschriften zurückgefahren. Dazu kam Optimismus aufgrund der geringer als prognostizierten US-Inflationsdaten. Folge war, dass der US-Dollar an Wert verlor, gleichzeitig Rohstoffpreise anstiegen. Nehmen globale Wachstumss…

Die am Donnerstag unter den Erwartungen liegende Inflation in den USA führte zu ei-nem wilden Handel! Die Nasdaq100 explodierte beispielsweise um 7,5 %, allein an diesem Tag! Sehr geehrte Leserinnen und Leser, der Grund hinter diesem gewaltigen Anstieg ist klar, da die Tech-Werte meist hoch fremdfinanziert sind und somit unter den steigenden Zinsen stark gelitten haben. Hier spekulieren Anleger jetzt auf schnelle Gewinne. Aber auch dem Gesamtmarkt hat die unter den Erwartungen liegende Inflation Luft zum Atmen gegeben, da man davon ausgeht,…

Ende 2023 könnte der Goldpreis laut Charttechnikern neue Rekordhöhen erreichen. Preisänderungen bei Rohstoffen, Aktien oder Waren werden durch politische, geopolitische oder andere Ereignisse ausgelöst. Markttechniker nutzen mathematische Formeln und Modelle, um Preise vorhersagen zu können. Einen Goldpreis, der über dem aktuellen Hoch von 2.088 US-Dollar liegt, prophezeien gerade die bekannte Elliott-Wellentheorie und eine Fibonacci-Erweiterung. Gemäß der Elliott-Wellentheorie richten sich die Finanzmärkte allgemein nach einem zufälligen Ve…

Die Ankündigung von Produktionskürzungen sorgt für einen Anstieg des Kupferpreises. In Peru hat eine große Kupfermine größere Produktionskürzungen vorhergesagt. Diese Mine steht immerhin für rund zwei Prozent des weltweiten Kupferangebots. Chile meldete, dass im September die Kupferproduktion um 4,3 Prozent nach unten gegangen ist, und Chile ist das wichtigste Kupferproduktionsland. Auch in China scheint es eine Angebotsverknappung beim Kupfer zu geben. Obwohl der US-Immobilienmarkt unter Druck geraten ist, was die Kupfernachfrage verringern…

Wie der Wahltag in den USA auch ausgefallen ist, kluge Anleger sollten Gold wählen. Inflation, Rezession, Stagflation und Schuldenkrisen, das ist nicht nur hierzulande, sondern auch in den USA ein Thema. Beim Goldpreis gehen Charttechniker von einem immer positiver werdenden Szenario aus. Wenn Gold über die Marke von 1.700 US-Dollar je Feinunze ausbricht, dann zeige dies die Bereitschaft des Edelmetalls eine starke Rally zu starten. Dann könnten auch im neuen Jahr wieder Preise über 2.000 US-Dollar zu sehen sein. Mancher Analyst sieht sogar …

Für die moderne Lebensqualität ist Zinn ein wichtiger Bestandteil. Neue Energie- und Elektroniktechnologien funktionieren mithilfe von Zinn, zum Beispiel mit Lötzinn. Da ist etwa die 5G-basierte Branche, die in der sogenannten vierten Industriellen Revolution das Metall braucht. Auch in Elektrofahrzeugen und anderen klimawandelbedingten Infrastrukturen ist Zinn vorhanden. Die längerfristigen Nachfrageaussichten werden daher allgemein positiv eingestuft. Ein weiterer wachsender Bereich, der für mehr Bedarf sorgen sollte, sind Zinnchemikalien,…

Lithium ist ein relativ seltener Rohstoff, wird aber in E-Autos, Handys und anderen kabellosen Geräten gebraucht. Das meiste Lithium kommt aus Chile und Australien. Durch die zunehmende Elektrifizierung und die wachsende Zahl an Elektrofahrzeugen wächst der Lithium-Bedarf für Akkus. Allein ein Elektrofahrzeug enthält zwischen zehn und vierzehn Kilogramm Lithium. Und diverse Autobauer haben bereits ein Datum für das Ende der Produktion von Verbrennern festgelegt. Da Unabhängigkeit in Sachen Rohstoffe immer mehr gefragt ist, will hierzulande d…

Das World Gold Council hat eine neue Studie in Sachen Goldbergbau und Klimawandel veröffentlicht. Dabei werden klimabedingte Anfälligkeiten im Goldbergbau und mögliche Anpassungsstrategien untersucht, ebenso wie Herausforderungen bewältigt werden können. Bergbau sorgt immer auch für Einwirkungen wirtschaftlicher und sozialer Art. Nachhaltigkeit ist zu einem wichtigen Begriff im Minenwesen geworden, denn sie verringert negative Wirkungen des Bergbaus. Und sie kann darüber hinaus zu mehr Widerstandsfähigkeit ("Resilienz") führen. Dies bedeutet…

Kleine modulare Reaktoren könnten von westlichen Herstellern produziert werden. Es gäbe keine Abhängigkeit von China oder Russland, ein Vorteil also. Es existieren mehrere SMR-Entwicklungsprojekte, unter anderem eines aus Frankreich. Tschechien will auch auf die Mini-AKWs setzen. Dies wurde durch den Südböhmischen Nuklearpakt bekräftigt, das für den Start des Vorhabens stehen soll. Dass Tschechien Atomkraftwerke in Südböhmen ausbauen will und außerdem einen Bau- und Forschungsstandort nahe der ostbayerischen Grenze errichten möchte, gefällt …

Mit Goldminenaktien kann ein Anleger an der Goldpreisentwicklung teilnehmen. Das Risiko bei Goldminenaktien ist natürlich größer als bei Goldmünzen oder Goldbarren, welche kein Ausfallrisiko haben. Dafür wird ein Investor mit einem Hebel auf den Goldpreis belohnt. Wie es scheint, hat der Goldmarkt keine Angst mehr vor der aggressiven Zinspolitik der Fed. Das letzte Mal, als die Fed in den 1980er Jahren die Zinssätze so enorm nach oben angehoben hat, ist so wie heute die Rendite von zweijährigen Schuldverschreibungen um mehr als 50 Basispunkt…

Im Jahr 1942 sank vor der Küste der Seychellen die SS Tilawa. Mit an Bord waren 2.391 Silberbarren. Ein japanisches U-Boot feuerte zwei Torpedos auf die SS Tilawa ab, das zudem mit Passagieren und Fracht überladen war. Bis heute ist der Untergang des Schiffes eine der größten Tragödien der Seegeschichte. Die Silberbarren, rund 43 Millionen Dollar wert, wurden mehr als 70 Jahres später geborgen. Es entbrannte ein jahrelanger internationaler Streit über den Schatz. Unternehmer und britischer Rennwagenmeister Ross Hyett brachte die Silberbarren…